ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА И УПРАВЛЕНИЕ РИСКАМИ

АННОТАЦИЯ

В статье уточняется значение учета денежных средств. Также автор указывает возможные риски и как ими управлять.

Ключевые слова: финансы, управление, учет, риск, денежные средства.

Экономические субъекты в ходе своей деятельности используют безналичные расчеты и оплату за наличные расчеты. Бухгалтерский учет денежных средств предприятия дает представление о поступлении, расходе, перемещении денег. При этом правила использования наличных средств регулируются законодательно.

Учитывая, что деньги экономических субъектов как в наличной, так и в безналичной форме, относятся к наиболее высоколиквидным активам, бухгалтерский учет денежных средств должен полностью предоставлять данные об источниках их поступления и направлении дальнейшего использования. Операции с финансовыми ресурсами предполагают выполнение таких задач, как:

документирование записей по движению финансов организации;

соблюдение законодательства при расчетах различного вида;

целевое использование денежных средств;

осуществление расчетов с контрагентами, бюджетом, сотрудниками и прочими кредиторами.

Теоретические основы учета денежных средств и их движения отражены в ПБУ 23/2011. В составе бухгалтерской отчетности для анализа информации о финансах предприятия используют форму 4 «Отчет о движении денежных средств». Особенности учета денежных средств заключаются и в том, что экономическим субъектам, которые применяют одновременно несколько режимов налогообложения, требуется вести раздельный контроль наличных и безналичных поступлений и затрат.

Задачи учета денежных средств состоят и в анализировании информации проводимых операций для целей налогообложения. Так, регистр учета расхода денежных средств дает представление о фактических затратах субъекта в текущем периоде.

Учет денежных средств организации предполагает контроль за их фактическим поступлением и использованием. Представляя собой высоколиквидные актив, к денежным средствам относятся:

средства на банковских счетах;

наличность в кассе;

выданные подотчет денежные средства;

прочие активы с высокой степенью ликвидности.

Ведение расчетов, особенно учет и контроль денежных средств в наличной форме, возлагается, как правило, на материально ответственное лицо.

Безналичные движения в обязательном порядке должны подтверждаться соответствующими записями. Если организация или ИП использует в ходе деятельности наличные расчеты, то такие операции должны строго отвечать всем правилам кассовой дисциплины. В то же время допускается вести учет наличных денежных средств в упрощенной форме субъектам малого предпринимательства и ИП[1].

Учет денежных средств на предприятии формируется с использованием счетов:

50 «Касса»;

51 «Расчетные счета»;

52 «Валютные счета»;

55 «Специальные счета в банках»;

57 «Переводы в пути».

Профессиональному трейдеру необходимо четко знать как прогнозировать возможные угрозы и их предвосхищать. Грамотное управление капиталом – это первая вещь, которая отличает новичка от профессионала.

Управление рисками – это такой же важный столп успешной торговли, как и хорошая торговая стратегия. После того, как вы прочтете эту статью, вы не должны останавливаться: продолжайте читать об этой важной для трейдера дисциплине, применяйте знания на практике и делайте свою торговлю более стабильной.

Даже не очень хорошая торговая стратегия, сочетающаяся с четким соблюдением правил управления капиталом, будет приносить вам стабильную и прогнозируемую прибыль. 

Открытие любой сделки на любом рынке, а уж тем более на рынке бинарных опционов, сопряжено с рисками. Но трейдер, усвоивший правила управления капиталом заранее знает, сколько и когда он может потерять.

Реальный рынок может заставить вас забыть обо всем: вам будут попадаться «красивые» торговые сигналы, которые всем своим видом будут убеждать вас вложить как можно больше денег. В вас будет просыпаться желание «по-быстрому» отыграться после потери  части депозита. Или вы наоборот будете неделю наблюдать за рынком, в ожидании торгового сигнала, но так ничего и не заметите[2].

Важно понять, что прибыльная торговля – это дисциплинированная торговля. Вы не должны нарушать правила, вы должны открывать позиции только в те моменты, когда получаете четкий сигнал от своей торговой системы, и ровно той суммой, которую вам диктуют правила управления капиталом.

Управлять депозитом при торговле бинарными онлайн-опционами гораздо легче, чем при торговле валютами или акциями. Единственное, о чем вам стоит думать  — это размер сумм, с которыми вы входите в рынок.

Управление рисками – это не просто теоретическая и отвлеченная тема корпоративных митингов, не просто условная абстракция из мира менеджмента. При правильном применении управление рисками – это инструмент принятия решений. Этим инструментом часто и незаслуженно пренебрегают, принимая решения на основе интуиции или других факторов. Оценка рисков зачастую сводится к тому, что «да что там обсуждать, риски минимальны» или наоборот: хорошие идеи отвергаются из-за больших рисков. Но что это значит на практике? Какой риск считать большим или маленьким? Что вообще делать с этими самыми рисками?

Процесс управления рисками состоит из следующих шагов:

определение рисков;

оценка рисков (сюда входит и брутто- и нетто-оценка, о которых мы расскажем ниже);

определение стратегии реагирования на риск;

регулярное отслеживание изменений.

Управление рисками в денежном направлении:

Анализ окружения – для нового бизнеса это будет анализ рынка, спроса, существующих продуктов, конкурентов. Для внутреннего проекта это будет анализ потребности в этом проекте, готовность пользователей принять проект. Для вашего бытового решения брать или не брать ипотеку стоит начать с понимания того, насколько и какая вам нужна квартира, какие бывают ипотеки и какие банки что предлагают.

Анализ похожих ситуаций – весьма редко в этом мире что-то случается в первый раз. Обычно кто-то уже проходил этот путь до вас. Даже если речь идет о чем-то уникальном, попробуйте разбить вашу задачу на подзадачи. Возможно, некоторые из подзадач уже случались.

Открытие нового бизнеса – оптимальным будет 5 лет, но тут зависит от того, что это за бизнес: ракетостроение и цветочный киоск тоже отличаются в горизонтах. Для среднего проекта в стабильном бизнеса лучше всего брать три года.

К сожалению, в настоящее время для заключения успешной сделки или входа в хороший трейд недостаточно знать все или почти все о торгуемом эмитенте. Нужно уметь правильно анализировать и интерпретировать поступающую информацию о торгуемом инструменте, рыночных настроениях, новостном фоне и прочем[3].

Нужно постоянно быть в курсе происходящего, а это практически невозможно. Поэтому сбор максимального количества данных является далеко не единственным способом, входящим в систему риск-менеджмента, которая в себя включает:

1) Лимитирование. Расчет и ограничение сумм инвестирования исходя из цены актива, объема позиции и размера стоп-лосса с целью контроля допустимой величины потерь.

2) Диверсификация. Понижение уровня риска за счет работы с несколькими активами одновременно. В итоге снизится зависимость общего результата торговли от одного актива. При размещении средств в активы из разных секторов и отраслей положительный эффект диверсификации увеличивается.

3) Поиск дополнительной информации. Если трейдер имеет возможность получить информацию, которая позволит узнать о наиболее перспективных бумагах он может с ее помощью снизить риски, так как использование дополнительных данных позволит точнее прогнозировать возможные убытки и прибыли. Скорее всего за дополнительную информацию нужно будет платить, однако это будет платой за снижение рисков.

4) Избежание риска. Специфика работы трейдера заключается в том, что полностью избежать рисков невозможно. Не только в трейдинге, но и в любом инвестировании присутствует риск. На фондовом рынке основной задачей трейдера, который выступает в роли риск-менеджера для своего капитала, является сведение потерь к минимальному прогнозируемому уровню и возможность их контроля.

5) Передача риска. Ситуация в которой за определенную плату риск от принятия неверного торгового решения передается другому лицу. Ярким примером передачи риска являются опционы, где риск в результате неверного торгового решения органичен суммой премии, которая выплачивается продавцу опциона.

6) Удержание риска. В любой рыночной ситуации заходя в позицию трейдер вынужден нести риски. Исходя из этого, наиболее разумным будет ограничение риска и контроль его величины.

7) Самострахование. Для страховки своих средств как трейдеру, так и инвестору необходимо включать в портфель инструменты, которые будут способны застраховать открытые позиции или инвестиции от негативного изменения стоимости актива. Подобными инструментами могут служить фьючерсы. Основная задача заключается в правильном составлении пропорций в портфеле.

Риск является финансовой категорией. Основной задачей трейдера является определение риска и снижение его влияния на результаты торговли. Для этого используется система риск-менеджмента включающие в себя различные способы и методы, которые применяются для сокращения влияния рисков на конечный итог.

Следует понимать, что в риск-менеджменте нет готовых "мануалов" по сокращению рисков и быть не может, так как риск-менеджмент является системой способов, методов и приемов, которые позволяют сделать убытки прогнозируемыми, а так же постараться их избежать или свести к минимальному значению.

Правильно используя систему риск-менеджмента можно достичь достаточно хороших показателей в каждой сделке, под хорошими результатами нужно понимать не плюс или минус на торговом счете, а правильно выполненный трейд.

Риск-менеджмент — это система управления рисками, которая включает в себя стратегию и тактику управления, направленные на достижение основных бизнес-целей банка. Эффективный риск-менеджмент включает:

систему управления;

систему идентификации и измерения;

систему сопровождения (мониторинга и контроля).

Цель управления рисками — способствовать повышению стоимости собственного капитала банка, одновременно обеспечивая достижение целей многих заинтересованных сторон, а именно:

клиентов и контрагентов;

руководителей;

сотрудников;

наблюдательного совета и акционеров (владельцев);

органов банковского надзора;

рейтинговых агентств, инвесторов и кредиторов;

других сторон[4].

Список литературы:

1. Челноков В.А. К вопросу о сущности, функциях и роли современных денег // Деньги и кредит. – 2010. - № 5. – С. 68 – 70.
2. Экономическая теория / Под ред. В.Д. Камаева. – М.: Владос, 2007. – 592 с.
3. Экономическая теория / Под ред. Е.Н. Лобачевой. – М.: Юрайт, 2011. – 522 с.
4. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2012 год и период 2013 и 2014 годов // http://www.cbr.ru/today/publications_reports/on_2012%282013-2014%29.pdf