АНАЛИЗ ОСНОВНЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ БИЗНЕСА

Финансовое состояние предприятия представляет собой сложную концепцию, требующую научно обоснованных подходов и специальных методов исследования, с целью объективной оценки и возможности ее дальнейшего совершенствования.

Несмотря на простоту и распространенность термина «финансовый анализ», его толкование значительно различается:

- в качестве пояснения этого термина описать направление финансового анализа;

- выявление понятий «финансовый анализ» и «реальное состояние»;

- в структуре финансового анализа и раздельного анализа финансового состояния, а также в отдельных его областях: ликвидность баланса, платежеспособность организации и тому подобное.

Каменева И.А. отмечает, что наиболее экономически целесообразным и объективным является определение финансового состояния в результате взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия, определяемое совокупностью факторов, связанных с обычной деятельностью предприятия. Он характеризуется безопасностью финансовых ресурсов, необходимых для нормального функционирования предприятия, надлежащим размещением и эффективным использованием, финансовыми отношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой стабильностью [1, c. 57].

Затем финансовый анализ представляет собой систему специализированных знаний, ориентированных на изучение причинно-следственных связей в финансовых отношениях, финансовых ресурсов и их потоков для оценки состояния, и перспектив деятельности субъекта предпринимательской деятельности.

Финансовый анализ делится на внутренний и внешний. Для реализации первого задействована вся контрольная информация об обращении, а вторая - официальная форма финансовой отчетности, которая публикуется.

Финансовый анализ финансовой отчетности принимает характер внешнего анализа, то есть анализа, проводимого вне предприятия, контрагентов, владельцев или государственных органов. Этот анализ использует ограниченную информацию и не может удовлетворить потребности управления предприятием. Основное содержание внешнего финансового анализа:

1. анализ абсолютных показателей прибыли;
2. анализ относительных показателей рентабельности;
3. анализ финансового состояния, устойчивости рынка, ликвидности баланса и платежеспособности предприятия;
4. анализ эффективности использования заемного капитала;
5. экономическая диагностика финансового состояния предприятия и рейтинг эмитентов.

Внутренний финансовый анализ проводится с целью выработки управленческих решений для выработки адекватных рыночных требований финансового менеджмента предприятия. Он обладает более полными источниками финансовой и нефинансовой информации по сравнению с внешними системами данных учета, контроля, технической, нормативной и плановой информации и многим другим.

Субъектами внешнего финансового анализа являются:

1. банки;
2. налоговые органы;
3. партнеры по бизнесу;
4. потенциальные инвесторы.

Субъектами внутреннего финансового анализа являются:

1. владельцы предприятия;
2. сотрудники компании и руководство.

Целью финансового анализа является раннее выявление и устранение недостатков в обычной деятельности и разработка мер по улучшению (стабилизации) финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Реализация поставленных задач включает в себя следующие задачи:

- быстрое выявление и устранение проблем, поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности;

- прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической жизнеспособности, исходя из реальных условий обычной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов

- моделирование финансового состояния при разнообразном использовании ресурсов;

- разработка конкретных мер, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятий.

Подробно процедуры методики финансового анализа зависят от целей соответствующей организации, а также от различных факторов информационной, методической, кадровой и технической поддержки [1, c. 78].

Анализ финансового состояния предприятия с точки зрения конкуренции и нестабильности рынка проводится с целью разработки гибких стратегий и тактик экономического поведения, направленных на укрепление его позиций в рыночной среде. Это достигается путем определения и соблюдения оптимальных параметров экономической деятельности, которые позволяют ей сохранять свое место в конкурентном равновесии, выполнять свои уставные цели и получать максимально возможную в этих условиях отдачу от вложенного капитала.

В целом финансовое состояние можно определить, как способность компаний финансировать свою деятельность. Для него характерны обеспечение предприятия финансовыми ресурсами, рациональность их размещения и использования в процессе расширенного воспроизводства, а также его финансовые отношения и способность выполнять свои обязательства.

Оценить финансовое состояние системы и использовать показатели, которые опираются на конкретную дату или в течение соответствующего периода на основе самоотчетности и других источников информации. Можно выделить несколько групп финансовых показателей в зависимости от того, что они характеризуют:

1) показатели финансового состояния;

2) показатели финансовой устойчивости;

3) показатели ликвидности и платежеспособности;

4) показатели денежных потоков;

5) рентабельность.

Каждая из этих групп содержит свою систему показателей, используемых в анализе.

Финансовое состояние предприятия является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений и определяет совокупность производственных и экономических факторов. Поэтому в процессе финансового анализа изучают взаимосвязь финансовых показателей с показателями экономической деятельности коммерческих предприятий, такими как: объем розничной или оптовой торговли, продажи продукции (работ, услуг), а также показатели эффективности использование материальных ресурсов, труда, средств и т. д.

В процессе финансового анализа изучают факторы, которые на него влияют, выявляют области укрепления. По результатам анализа финансовое состояние можно оценить, как стабильное, нестабильное или в кризисном состоянии [2, c. 44].

Финансовое состояние коммерческого предприятия считается устойчивым, если соблюдены следующие основные условия:

1) собственный капитал в размере не менее его потребностей и используется по назначению;

2) достаточная сумма собственного капитала в материальных оборотных активах и оплата товаров;

3) погашение обязательств перед банками, бюджетом, поставщиками, другими кредиторами производится своевременно и без перерыва.

Если эти условия не будут выполнены, у компании будут или будут возникать в ближайшее время финансовые трудности, а его финансовое состояние нестабильно. Как это часто бывает, когда не выдерживают четыре основные предпосылки финансовой устойчивости предприятий:

-осуществление плана оборота или реализации продукции (работ, услуг);

- ускорение оборота оборотных средств;

- сохранение и приумножение собственного оборотного капитала.

Однако, когда организация выполнила эти предварительные условия со стороны предприятий, могут возникнуть финансовые трудности и платежи, если они допускают различные формы «замораживания», означающие: наличие неопознанного оборудования в срок; задержки в капитальном строительстве; образование значительных избыточных товарно-материальных запасов или других видов материальных оборотных активов, а также запасов непродаваемых товаров; увеличение торговой дебиторской задолженности и других иммобилизованных средств из оборота связано с нарушением финансовой дисциплины.

Кризис финансового состояния предприятия - это когда у организации или предприятия критическая несостоятельность, что является признаком потенциального банкротства.

Для предотвращения подобных ситуаций и их устранения в процессе управления финансами направлен внутренний анализ финансового состояния предприятий. Это основная цель [2, c. 89].

Несколько других проблем, стоящих перед внешним финансовым анализом. Это важно для бизнеса не только как инструмент оценки потенциальных партнеров, но и для их собственной самооценки, осуществляемой с точки зрения внешних пользователей финансовой отчетности. Коммерческое предприятие, как и любое предприятие, не заботится о том, по каким показателям его финансовое положение будут оценивать возможные партнеры, акционеры, кредиторы.

Внешний финансовый анализ основан только на данных из опубликованной финансовой отчетности, тогда как внутренний анализ в дополнение к отчетности широко использует бухгалтерскую информацию и финансовый план предприятия, которые являются ориентировочными. Они служат для анализа и разработки гибких стратегий и тактик финансового менеджмента с целью выполнения задач развития предприятия и укрепления его финансового состояния.

Единство методологических основ внутреннего и внешнего анализа обеспечивает соответствие внутренних и внешних оценок финансового состояния. Структура методов анализа финансового положения предприятия, его последовательность и взаимосвязь основных блоков. Таким образом, выделить зону задач, которые являются общими для внешнего и внутреннего анализа, а также цели, связанные, прежде всего, с внутренним анализом.

Как внешний, так и внутренний анализ предназначен для оценки уровня устойчивости финансового положения предприятия и его внешних проявлений платежеспособности. Кроме того, у внутреннего анализа есть и свои задачи. Углубляя анализ на основе полномочий и эффективности финансового плана, он рассматривает ряд факторов, в соответствии с которыми существует конкретная финансовая ситуация.

Изучение факторов финансовой устойчивости коммерческого предприятия обуславливает необходимость внутреннего анализа состояния и интенсивности использования оборотных активов и прежде всего материально-производственных запасов, источников финансирования, формирования и использования капитала и резервов, доходов и финансовых результатов. Оценка баланса ликвидности требует внутреннего анализа состояния кредиторской и дебиторской задолженности, оперативного анализа платежеспособности.

Цель внутреннего анализа является не только определение уровня устойчивости финансового состояния предприятия и объяснение его причин, но и оценка возможностей перспектив изменения финансового состояния. состояние и платежеспособность. Пока это необходимо для обоснования стратегии и тактики финансового менеджмента.

Для анализа финансового состояния необходима информация об экономических ресурсах предприятия, структуре его капитала, способности выполнять свои финансовые обязательства. Основными источниками такой информации являются финансовая и иная отчетность, бухгалтерские записи, в которых подробно изложены отдельные статьи форм отчетности. В системе потребительской кооперации, за исключением отчетности, регулируемой национальным П (С) БУ, для анализа финансового состояния предприятий также используются ведомственные формы финансовой отчетности.

Помимо данных финансового учета и отчетности для финансового анализа предприятий торговли потребительских кооперативов также используются различные формы ведомственной статистической отчетности. Для изучения влияния торговой деятельности на финансовое состояние предприятий используются формы статистической отчетности.

Информация каждой из форм отчетности в той или иной степени используется при анализе финансового состояния и факторов, влияющих на него. Среди этих форм основой для оценки финансового состояния предприятия является бухгалтерский баланс. По своей сути это описательные (описательные) модели финансового состояния предприятия.

Помимо отчетности, при проведении внутреннего финансового анализа используются данные бухгалтерского учета (первичные документы, регистры бухгалтерского учета, машинная игра), плановые и нормативные материалы, а также дополнительные источники информации (акты документальных проверок, аудиторские отчеты, протоколы, акты налоговых проверок инспекции и т. д.).

Таким образом, определим основные показатели финансового состояния бизнеса. Ключевые показатели эффективности бизнеса (КПЭ) являются инструменты для измерения и отслеживания прогресса в основных областях деятельности компании. КПЭ предоставляют собой общую картину состояния бизнеса компании. Получение информации, предоставленной КПЭ, позволяет активно вносить необходимые изменения в недостаточно эффективные области, предотвращая потенциально серьезные потери. Количественная оценка КПЭ позволяет измерить эффективность усилий для развития бизнеса. Этот процесс обеспечивает долгосрочную устойчивость операционной модели компании и помогает повысить ценность бизнеса как инвестиции.

Первым приоритетом является выявление и понимание общего влияния различных финансовых реалий, представленных показателями КПЭ, на определенный вид бизнеса. Затем используя полученные данные из этих бесценных показателей эффективности управления финансами, чтобы выявить и реализовать изменения, которые исправляют проблемы с политиками, процессами, персоналом или продуктами, которые влияют на одно или несколько значений КПЭ.

Основные ключевые показатели эффективности, которые, несомненно, уже используются, включают в себя выручку, расходы, валовую прибыль и чистую прибыль. Вот другие ключевые показатели, которые должны отслеживаться, анализироваться и действовать по мере необходимости.

1. Операционный денежный поток

Мониторинг и анализ операционного денежного потока необходимы для понимания способности оплачивать поставки и текущие операционные расходы. Этот КПЭ также используется по сравнению с общим используемым капиталом - анализ, который показывает, генерируют ли операции достаточно денежных средств для поддержки капиталовложений, которые предпринимаются для развития бизнеса.

Анализ соотношения операционного денежного потока по сравнению с общим использованным капиталом дает более глубокое понимание финансового состояния бизнеса, позволяя смотреть не только на прибыль, принимая решения о капиталовложениях.

2. Оборотный капитал

Денежные средства, которые немедленно доступны, являются «оборотным капиталом». Рассчитать свой оборотный капитал можно путем вычитания существующих обязательств бизнеса из существующих активов. Денежные средства в кассе, дебиторская задолженность, краткосрочные инвестиции - все это включено, а также кредиторская задолженность, начисленные расходы и кредиты - все это часть уравнения КПЭ.

Этот особо значимый КПЭ информирует о состоянии бизнеса с точки зрения имеющихся у него операционных средств, показывая степень, в которой доступные активы могут покрыть ваши краткосрочные финансовые обязательства.

3. Коэффициент текущей ликвидности

В то время как в приведенном выше КПЭ оборотного капитала вычитаются обязательства из активов, КПЭ «Текущий коэффициент» делит совокупные активы на обязательства, чтобы дать представление о платежеспособности бизнеса, т. е. о том, насколько хорошо компания способна своевременно выполнять свои финансовые обязательства и поддерживать уровень кредитного рейтинга, необходимый для роста и расширения вашего бизнеса.

4. Соотношение долга и капитала

Долг к собственному капиталу - это соотношение, рассчитываемое исходя из совокупных обязательств предприятия в отличие от собственного капитала (собственного капитала). Этот КПЭ показывает, насколько хорошо бизнес финансирует его рост и насколько хорошо используются инвестиции акционеров. Число показывает, насколько прибыльным является бизнес. Он говорит акционерам, сколько долгов накопил бизнес, чтобы стать прибыльным. Высокое отношение долга к собственному капиталу свидетельствует о практике оплаты роста путем накопления долга. Этот важный КПЭ поможет сосредоточиться на финансовой отчетности.

5. Соотношение прогнозируемого дохода и реального.

Этот КПЭ сравнивает доход по линии бизнеса с прогнозируемым доходом по нему. Отслеживание и анализ расхождений между фактическими доходами и прогнозами конкретной компании поможет понять, насколько хорошо финансово работает конкретный отдел. Это один из двух основных факторов при расчете КПЭ отклонения бюджета - сравнение прогнозируемых и фактических итогов оперативного бюджета, что необходимо для более точного планирования потребностей.

6. Расходы и бюджет

Сравнение фактических расходов с бюджетной суммой дает этот КПЭ. Сравнение помогает понять, где и каким образом некоторые бюджетные расходы отклонились от курса, чтобы более эффективно планировать бюджет в будущем. Расходы по сравнению с бюджетом является другим основным фактором, определяющим показатель отклонения бюджета. Зная разницу между общим предполагаемым и общим фактическим отношением доходов к расходам, чтобы определить по отношениям между операциями и финансами бизнеса.

Таким образом, были проанализированы основные показатели финансового состояния бизнеса компании.

Список литературы:

1. Каменева И. А. К вопросу о понятии финансовое состояние организации: материалы научно-практической электронной конференции / Актуальные вопросы бухгалтерского учета, анализа и аудита, часть 1. К.: Юго-западный государственный университет, 2014. —  47 с.
2. Кувшинов М. С. Инновационные инструменты прогнозирования оценки финансового состояния предприятия / Вестник Южно-Уральского государственного университета. Серия: Экономика и менеджмент № 30. — 2012. — 56 с.